Collateralized Debt Obligations

Name: Collateralized Debt Obligations
Brand: Springer-Verlag Berlin and Heidelberg GmbH & Co. KG
SKU: 9783658048457
Price: 54.26 EUR
Availability: InStock

A Moment Matching Pricing Technique based on Copula Functions

Autor: Enrico Marcantoni

Jazyk:

Väzba: Brožovaná

Vydavateľ: Springer-Verlag Berlin and Heidelberg GmbH & Co. KG

Dostupnosť: Skladom u dodávateľa v malom množstve

Odosielame za 11-15 dní

54.26 €

The author focuses on a method to price Collateralized Debt Obligations (CDO) tranches. The original...

Informácie o knihe

Autor

Enrico Marcantoni

Jazyk

Angličtina

Väzba

Kniha - Brožovaná

Vydalo

2014

Stránok

EAN

9783658048457

ISBN

365804845X

Enbook ID

02403209

Vydavateľ

Springer-Verlag Berlin and Heidelberg GmbH & Co. KG

Hmotnosť

1557

Rozmery

148 x 210 x 7

Kompletný popis

The author focuses on a method to price Collateralized Debt Obligations (CDO) tranches. The original method is developed by Castagna, Mercurio and Mosconi in 2012. The Thesis provides an extension of the original work by generalizing the Gaussian dependence in terms of Copula functions. In particular the model is rewritten for the specific case of the Clayton copula. The method is applied to price the tranches of a CDX. By comparing the tranches prices, it is possible to notice that the Clayton approach leads to smaller equity and mezzanine tranches. The senior and super senior tranches levels are higher when the dependence is modeled by a Clayton copula.

Mohlo by vás zaujímať

Zákazníci, ktorí si kúpili túto knihu, kúpili tiež

Najčastejšie vyhľadávané

Categories

Authors

Publishers

Produkty

Produkty

Najčastejšie vyhľadávané

Categories

Authors

Publishers

Produkty

Produkty

Collateralized Debt Obligations

A Moment Matching Pricing Technique based on Copula Functions

Informácie o knihe

Kompletný popis

Mohlo by vás zaujímať

Zákazníci, ktorí si kúpili túto knihu, kúpili tiež